最近半年多來，光纖價格快速動態上漲，讓運營商光纜集採「舉步維艱」。中國電信先是取消了上一年度的集採，隨後各省公司通過零星集採過渡，今年5月再度啓動集團級集採，但並沒有公開公布採購規模。
近期，中國移動正式啓動2026年至2027年普通光纜集採，規模約216.18萬皮長公里，摺合6922.20萬芯公里，是今年以來規模最大的一次光纜採購。需求滿足期為本次採購結果下發之後9個月。
與過去幾年不同的是，此次普通光纜集採，中國移動既沒有公開最高限價，也沒有公開對應份額，顯得尤為神祕，而且給出了6-18家中標人這一跨度極大的區間，讓這次集採充滿了不確定性。
縮水30%，不僅僅是因價格高漲
一直以來，中國移動是光纜的消費大戶，幾乎每年都有上億規模的集採。不過從2022年開始，在5G、千兆寬帶部署日益完善後，中國移動的資本開支連年下降，投資結構也發生了顛覆性的變革，重點聚焦算力、AI等領域，對於光纜的需求日漸式微。
也是在2022年，中國移動沒有進行普通光纜的集採，2023年採購1.082億芯公里，2024年再度暫停，2025年採購9884萬芯公里，再到2026年的6922.20萬芯公里，呈現出鮮明的連年下降趨勢。光纖光纜獨立市場研究機構CRU多次表示，中國運營商需求依舊疲軟。
公開資料顯示，中國移動2026年整體資本開支按年下降9.5%，用於通信網絡的資本開支按年下降20.3%。因此，中國移動今年普通光纜集採規模較2025年有一定的縮水，完全在情理之中。
不過，據C114簡單測算，今年的採購量相較去年減少了近30%，是最近幾年降幅最大的一次。業界有聲音稱，今年採購規模出現較大幅度降低也有價格的因素。
在AI基礎設施建設熱潮下，數據中心對G.657.A2、多模光纖等特種光纖需求激增，光纖光纜廠商積極調整產能佈局，在一定程度上擠壓了G.652.D的產能，推動價格上漲。CRU數據顯示，2026年3月中國G.652.D裸纖價格達83.40元/芯公里，按年上升逾400%。
要知道，從中國移動2025年普通光纜的集採結果來看，CRU預計隱含的光纖價格為人民幣18.85元/芯公里（含稅）。一般來說，運營商在每一個領域的投資都有其預算範圍，中國移動本次集採規模的減少，可以說是光纖價格持續上漲背景下的減量之舉。
6-18家中標人，博弈空間巨大
過去幾年，中國移動普通光纜集採的中標人數量為13-14家，前四名佔據大多數份額，這也符合中國市場「光纖四巨頭」的格局。而這一次6-18家中標人，如此大的區間，中標人少意味着份額集中，單個供應商能拿更多的份額，反之份額更分散，這對於潛在投標供應商而言有很大的博弈空間。
這一規則的改變應該是徵求了多方的意見，因為在今年的5月28日，為進一步落實中國移動供應鏈管理中心陽光采購相關要求，充分徵求各潛在供應商的意見，中國移動召開普通光纜產品集採技術討論會，通知各潛在供應商安排一名技術人員和一名商務人員參加會議。
有業內人士指出，出現這一招標規則與當前光纖價格的持續上漲不無關係。目前國內擁有「棒-纖-纜」產業鏈佈局的廠商是少數，大部分中小規模的長尾光纜廠都需要買棒拉縴或買纖成纜，也就意味着需要承擔更多的成本，如果後續光纖價格不斷上漲或將面臨無法發貨的局面。
這樣看來，中國移動應該是出於對未來供貨穩定的考量纔出此對策。一方面希望頭部廠商有更多的份額，另一方面引入更多的競爭對手獲得更大的議價空間。從過去半年中國電信各省公司的應急集採看，幾乎都是頭部企業中標。
互相尊重，營造良性供應格局
如前所述，中國移動是光纜的消費大戶，其最終的集採價格對光纖光纜行業有重要指引作用，影響着未來其他運營商的集採格局。不過，從中國電信的實踐來看，室外光纜「GYTA-單模G.652D-24芯」光纜成纜單價（不含稅）的最高限價普遍在2500元/皮長公里，簡單算上生產光纜所需的人工、其他原材料等成本，已經是充分遵循市場規律的結果。
當然，運營商在積極營造良好集採價格機制的同時，光纖光纜廠商也應拿出一定的誠意。國家統計局數據顯示，截至5月，2026年我國光纜產量累計下降9.5%，這顯然與當前火熱的市場相背離。
其一，可能是數據中心光纜生產工藝更復雜，良率低。數據顯示G.657.A2的拉絲效率要比G.652.D低10%-15%，同樣長度需要更多光棒產能，也能解釋光纜產量的下降。
另一個原因可能是光纖的大量出口，可供生產光纜的光纖大幅減少。中信建投證券曾發布研報稱，2月我國出口光纖約2520萬芯公里，約佔我國光纖月有效產量的65%左右。4月該機構再度發研報指出，目前國內光纖月產出的80%左右、甚至更高可能都已經出口，因此運營商的採購佔比已較過去大幅降低。
我們都知道，全球光纖市場需求已經全面轉向智算中心驅動。CRU表示，2025年-2030年，電信市場光纖需求CAGR為2.47%，智算中心光纖需求CAGR達到20.74%。廠商追求高毛利產品無可厚非，這是企業生存與發展的必要基礎，但為運營商提供高可靠的光纖光纜產品，助力網絡強國、數字中國建設同樣意義深遠。