狂攬80億美元估值 黑石推動三明治連鎖店Jersey Mike's衝刺IPO

格隆匯
07/30
去年年初,黑石集團(Blackstone)斥資約60億美元並承擔相關債務,收購了Jersey Mike's Subs的多數股權。當時,這傢俬募巨頭並不想輕易改動這家連鎖店招牌三明治的品質。不過,黑石依然列出了一系列待辦事項逐項推進,涵蓋從調整菜單到控制公司開支的方方面面。如今,18個月過去,Jersey Mike's作為一傢俬募控股非上市公司的短暫歷程即將畫上句號。該公司定於周四登陸紐約證券交易所,股票代碼為「JMKE」,估值約為80億美元。在此次發行中,該公司及現有投資者將出售最多10.9億美元的股票,這將成為近年來美國規模最大的餐飲業IPO之一。黑石集團的槓桿收購讓Jersey Mike's揹負了約5億美元的額外債務,總負債規模由此攀升至21億美元。這直接導致其2025年的年度利息支出從2024年的4,300萬美元飆升至1.04億美元。投資者似乎對該公司的債務重擔並不在意。據知情人士透露,在此次發行中,Jersey Mike's的股票認購需求遠超供應。另一位知情人士稱,在過去一年半的時間裏,一支由十幾名黑石集團交易撮合者和高管組成的團隊一直在為Jersey Mike's的IPO鋪路。

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