盤前要聞

1、小作文又來？事關A股光通信，分析解讀來了

類型：行業

情緒影響：負面

8月4日晚，一則關於美國FCC禁令光模塊的小作文刷屏，美國上演國產替代邏輯，Coherent、邁威爾科技升逾12%，Lumentum升逾8%。分析稱，美國光模塊廠根本就替代不了中國的產能，尤其是高端光模塊。目前國內龍頭在技術實力，產品進展，成本控制，產能佈局等多方面均顯著領先海外龍頭，短期內不可能彌補上缺口。

2、金額46億元！又有A股公司簽下算力大單

類型：市場

情緒影響：正面

昨日晚間蜂助手公告稱，子公司簽署76.7億元算力業務重大合同（含46億元算力服務合同），服務期限60個月。蜂助手錶示，公司的算力運營並非侷限於傳統算力租賃，而是藉助算力的建設並提供算租服務，將Token運營、算力的消納作為重點拓展方向。

3、標普500再創歷史新高 光通信、存儲漲幅居前

類型：市場

情緒影響：正面

受AI企業強勁業績、中東局勢緩和推動，三大指數集體收漲，其中道指和標普500指數均創收盤歷史新高。光通信、存儲板塊集體上漲，Coherent、邁威爾科技升逾12%，英特爾、閃迪升逾10%，康寧升逾9%，Lumentum、SK海力士升逾8%，美光科技、AMD漲逾7%。

4、SpaceX首份財報出爐：二季度營收按年增長92% 星鏈獨撐利潤

類型：公司

情緒影響：負面

周二美股收盤後，SpaceX公布了上市後的首份財報。SpaceX第二季度營收達到78億美元，遠高於去年同期的41億美元，也遠超市場預期69.3億美元。其中，星鏈業務收入按年增長66%，佔公司總營收的一半以上。財報公布後，受資本支出飆升影響，SpaceX股價在盤後交易中下跌逾8%。

5、美方稱周三或達成協議開放海峽，油價跳水

類型：宏觀

情緒影響：正面

美國財政部長貝森特表示，霍爾木茲海峽相關問題最快可能於周二或周三達成協議。國際油價走低，WTI原油期貨跌幅擴大至4%，報77.115美元/桶。

投資日曆

美國7月ADP就業人數

投資錦囊

以合理的價格買入一家優質公司，遠勝於以便宜的價格買入一家平庸的公司。

【美】沃倫·巴菲特

機構觀點

1、方正證券：經過7月快速大幅調整後，8月有修復需求，風格均衡輪動可能是常態。

2、國聯民生：開源模型能力躍遷極大促進AI應用發展，AI應用商業化大幕即將開啓。

3、光大證券：科技超跌反彈並不具備反轉基礎，紅利資產相對收益行情仍具備延續。

利好利空前瞻

1、美股AI應用龍頭Palantir暴漲近30% 創階段新高

類型：市場熱議

國聯民生：AI主線投資戰略重心或嚮應用方向傾斜。加速AI應用發展是解決當前AI資本開支是否能夠獲得足夠正向產業資金迴流的關鍵，將成為全產業重心。

2、《智能網聯汽車 自動駕駛系統安全要求》強制性國家標準正式發布

類型：政策聚焦

國泰海通：智能駕駛賽道技術迭代和商業化落地同步推進，商業化再提速，關注智能駕駛相關硬件及服務，如線控底盤、智駕域控、傳感器、檢測，以及智能化領先的主機廠和算法公司。

3、商業航天再迎催化，中國星網發射成功

類型：機構熱評

中信證券：短期內，投資機會將主要由技術試驗和發射任務、資本市場孖展等事件密集催化。中長期來看，商業航天的核心矛盾將由運力供給轉向衛星網絡利用率和商業化應用，投資主線也將逐步向下游環節遷移。

公告速遞

偏正面公告

1、諾德股份：預計三季度陸續落地第二輪鋰電銅箔調價工作

2、蜂助手：簽下46.08億元算力訂單 佈局算力租賃與Token運營新業態

3、江南新材：擬定增募資不超16億元 用於液冷散熱模組及配件建設項目等

偏負面公告

1、技源集團：股東擬合計減持不超3%股份

2、禾望電氣：上半年淨利潤1.56億元 按年下降35.56%

3、德龍匯能：控股股東、實控人不存在向公司注入資產計劃

海外市場

自選哥提示：受AI相關企業強勁業績提振以及中東局勢緩推動，三大指數集體收漲。盤面上，費城半導體指數升逾6%，連續第四個交易日上漲；光通信、芯片存儲板塊集體上漲，邁威爾科技升逾12%，英特爾、閃迪升逾10%，SK海力士升逾8%，美光科技漲逾7%。

本文轉載自「騰訊自選股」，智通財經編輯：陳思宇。