【東吳證券：維持光大證券「買入」評級，盈利受益於市場回暖，財富管理築牢底盤】東吳證券研報指出，光大證券盈利受益於市場回暖，財富管理築牢底盤。26H1公司實現歸母淨利潤22.3億元，按年+32.5%；第二季度實現歸母淨利潤10.6億元，按年+23.1%。經紀業務受益市場行情回暖，投行業務呈現債強股弱格局，資管板塊打磨多元產品矩陣，自營投資堅守絕對收益思路。結合公司2026H1經營情況，我們小幅上調此前盈利預測，預計2026-2028年公司歸母淨利潤分別為42/44/46億元，對應按年增速分別為13%/4%/4%，對應EPS分別為0.91/0.95/0.99元/股。當前市值對應PB估值分別為0.88x/0.84x/0.81x。公司聚焦主業穩健發展，看好持續強化競爭力，維持「買入」評級。